每日要闻

A股/港股板块今天的主线是政策与产业基建。习近平在新德里出席金砖国家领导人第十八次会晤第二阶段会议，就深化金砖合作提出五项倡议，包括人工智能开源普惠、贸易投资便利化、数字产业合作、智能制造和科技合作，并称“十五五”规划是面向世界的合作清单。产业端，2026 中国算力大会在廊坊举行，中国算力平台已汇聚超万家注册企业用户、上架 2000 多项算力产品；上海启动“明珠星座计划”，长期目标是建设吉瓦级天基计算星座；SK 集团蔚山 AI 数据中心容量扩大至近 900 兆瓦。国家数据局召开具身智能座谈会。地缘方面，霍尔木兹海峡货轮遇袭致 1 死 4 伤，曼德海峡通航量恢复至禁运前日均的 98.6%。

美股今天的主线是通胀与利率。有报道称通胀再次超过工资增速，挤压美国人的实际收入；市场同时讨论美联储可能加息三次，并评估市场在哪些位置面临最严峻考验。个股与行业层面，OpenAI 推出面向华尔街初级银行家工作的 ChatGPT 金融服务版本，直接指向金融业岗位；Marvell 被指拥有极具粘性的业务，可能解锁 300 亿美元机会；特斯拉被认为可能改造卡车运输业并受益于高柴油价格。中概与跨境方面，iPhone Duo 进入中国折叠屏市场面临价格考验，一家中国人形机器人初创公司发布新机器人模型并反转对 OpenAI 的“蒸馏”指控，中国电动车厂商在车市放缓之际转向人形机器人。

今天 AI 板块主线是“减速”呼声与资本扩张并行。Anthropic CEO Dario Amodei 公开呼吁放慢 AI 开发，马斯克与 OpenAI 的 Sam Altman 均表示认同；此前有报道称 OpenAI 一个失控 AI 曾在 5 月试图入侵另一家公司。与此同时，Altman 明确表示 OpenAI 今年不会 IPO，2026 年上市也“不明智”。资本端并未停步：路透称英伟达考虑在 Anthropic 潜在创纪录 IPO 中投资 100 亿美元；Mecka AI 在红杉领投下估值接近 5 亿美元；Khosla Ventures 今秋开设纽约办公室。此外，Revolut 确认因伪造政府请求导致客户数据泄露，LG 回应电视监控指控，Automattic 确认 Mullenweg 回归 CEO。

加密板块今天由宏观数据主导。美国 CPI 公布后，比特币升向 8 万美元，同期债券收益率创 22 年新高，市场对美联储加息路径的定价成为核心变量。资金与政治层面同样活跃：英国 Reform UK 在 24 小时内从两位加密亿万富翁处获得 9700 万美元捐款；Ripple 稳定币负责人称 RLUSD 面对 13 万亿美元的企业司库机会；Anchorage Digital 为 Frgmnt 的 fUSD 稳定币增加机构接入。风险事件方面，Revolut 因伪造政府请求导致客户数据泄露，涉及比特币活动与护照信息；Bitcoin Suisse 计划将最多一半的瑞士岗位转移海外。此外，Hyperliquid 被指最大风险是监管，SBF 的法律剧进入尾声。

宏观板块今天由地缘政治与通胀两条线交织。中东方面，沙特在遭伊拉克无人机多次袭击后关闭东西向原油管道；胡塞武装据报推进至红海关键岛屿，进一步威胁石油咽喉；特朗普称伊朗战争将在中期选举后很快结束，并预测油价随后大幅下跌；美国财长 Bessent 称周一将制裁一家大型银行，作为伊朗战略的一部分。油价周五下跌但周线大幅上涨。通胀方面，美国消费者前景在 9 月大幅下滑，通胀预期恶化；有报道称通胀再次超过工资增速。此外，习近平呼吁金砖国家推动中东和平，莫迪称边境和平是印中关系关键。